Analiza diagnostic a intreprinderii


 4. Analizați poziția financiară a unei întreprinderi din domeniul industriei prelucrătoare care prezintă următoarele informații bilanțiere

 Indicator

31.12.n

Imobilizări

100000

Stocuri

20000

Creante

40000

Disponibilități

5000

Capitaluri proprii

65000

Datorii mai mari de un an

50000

Datorii de exploatare

47000

Datorii bancare pe termen foarte scurt

3000

Raspuns: Situatiile financiare descriu rezultatele financiare ale tranzactiilor si ale altor evenimente, grupandu-le inclase corespunzatoare conform caracteristicilor economice. Aceste clase sunt numite ‘structurile situatiilor financiare’. Structurile bilantului direct legate de evaluarea pozitiei financiare sunt activele, datoriile si capitalul propriu.

BALANTA

active imobilizate =100.000

Active curente = stocuri + creante + disponibilitati =20.000 + 40.000 + 5.000 = 65.000

TOTAL ACTIVE = 165.000

Capital si rezerve = 65.000

Datorii pe ternem lung = 50.000

Datorii pe ternem scurt = datorii de exploatare + datorii bancare pe termen f. Scurt

= 47.000 + 3.000 = 50.000

TOTAL CAPITAL PROPRIU SI DATORII = 165.000

PRINCIPALILOR INDICATORI ECONOMICO-FINANCIARI

1. Indicatori de lichiditate

a) Indicatorul lichiditatii curenteActive curente (Indicatorul capitalului circulant) = 65.000 = 1.3

Datorii curente 50.000-activ curente = stocuri + creante + disponibilitati = 20.000 + 40.000 + 5.000 = 65.000

-datorii curente = datorii pe temen scurt+datorii din exploatare(furnizori) = 3.000 + 47.000 = 50.000*  valoarea recomandata acceptabila – in jurul valorii de 2;

* ofera garantia acoperirii datoriilor curente din activele curente. 

b) Indicatorul lichiditatii imediateActive curente – Stocuri =(Indicatorul test acid) = 65.000 – 20.000 = 0.9

Datorii curente 50.0002.

Indicatori de risc:

a) Indicatorul gradului de indatorare

Capital imprumutat X 100 =50.000 X 100 = 76.92%

Capital propriu 65.000

Capital imprumutat X 100 = 50.000 X100 = 43.47%

Capital angajat 50.000+65.000unde:

* capital imprumutat = credite peste un an;

* capital angajat = capital imprumutat + capital propriu. 

b) Indicatorul privind acoperirea dobanzilor – determina de cate ori entitatea poate achita cheltuielile cudobanda.

„Cu cat valoarea indicatorului este mai mica, cu atat pozitia entitatii este considerata mai riscanta.”Profit inaintea platii dobanzii si impozitului pe profit Cheltuieli cu dobanda

3. Indicatori de activitate (indicatori de gestiune) – furnizeaza informatii cu privire la:

* Viteza de intrare sau de iesire a fluxurilor de trezorerie ale entitatii;

* Capacitatea entitatii de a controla capitalul circulant si activitatile comerciale de baza ale entitatii;

* Viteza de rotatie a stocurilor (rulajul stocurilor) – aproximeaza de cate ori stocul a fost rulat de-a lungulexercitiului financiar 

Costul vanzarilor Stoc mediu sau  Numar de zile de stocare – indica numarul de zile in care bunurile sunt stocate in unitateStoc mediu X 365Costul vanzarilor 

* Viteza de rotatie a debitelor-clienti* calculeaza eficacitatea entitatii in colectarea creantelor sale;

* exprima numarul de zile pana la data la care debitorii isi achita datoriile catre entitate .

Sold mediu clienti X 365Cifra de afaceri”O valoare in crestere a indicatorului poate indica probleme legate de controlul creditului acordat clientilor si, in consecinta, creante mai greu de incasat (clienti rau platnici). „

* Viteza de rotatie a creditelor-furnizor – aproximeaza numarul de zile de creditare pe care entitatea il obtinede la furnizorii sai.

In mod ideal ar trebui sa includa doar creditorii comerciali.

Sold mediu clienti X 365

Achizitii de bunuri (fara servicii)unde pentru aproximarea achizitiilor se poate utiliza costul vanzarilor sau cifra de afaceri.

* Viteza de rotatie a activelor imobilizate – evalueaza eficacitatea managementului activelor imobilizate prinexaminarea valorii cifrei de afaceri generate de o anumita cantitate de active imobilizate

Cifra de afaceri

Active imobilizate* Viteza de rotatie a activelor totale

Cifra de afaceri Total active4.

Indicatori de profitabilitate – exprima eficienta entitatii in realizarea de profit din resursele disponibile:

a) Rentabilitatea capitalului angajat – reprezinta profitul pe care il obtine entitatea din banii investiti inafacere:Profit inaintea platii dobanzii si impozitului pe profit Capital angajat”unde capitalul angajat se refera la banii investiti in entitate atat de catre actionari, cat si de creditorii petermen lung,si include capitalul propriu si datoriile pe termen lung sau active totale minus datorii curente. ” b) Marja bruta din vanzariProfitul brut din vanzari X 100

29. O întreprindere produce anual un număr de 100000 de produse la un preț unitar de 5 u.m. întreprinderea înregistrează cheltuieli cu materii prime şi materiale în valoare de 200000 u.m., cheltuieli de personal de 100000 u.m. din care 85% reprezintă salariile personalului direct productiv, cheltuieli cu utilități şi chirii în cuantum de 20000 u.m., cheltuieli cu amortizarea de 50000 u.m. şi cheltuieli cu dobânzi de 40000 u.m. să se calculeze şi să se interpreteze pragul de rentabilitate financiar şi operațional exprimat în unități fizice şi valorice. Rezolvare:

Q = 100.000 buc; Pvu = 5 lei;

– cheltuieli cu mat prime si materiale 200.000 lei;

– cheltuieli cu personal 100.000 lei; 85%-direct prod;

– cheltuieli cu utilitati si chirii 20.000 lei;

– cheltuieli cu amortizarea 50.000 lei;

– Cheltuieli cu dobanzi 40.000 lei;

Pragul de rentabilitate este punctul in care cifra de afaceri acoperacheltuielile de exploatare delimitate in cheltuieli fixe si cheltuielivariabile , calculandu-se in unitati fizice sau unitati valorice pentru unprodus sau pentru intreaga activitate.Pragul de rentabilitate se poate determina la nivelul activitatii deexploatare sau la nivelul rezultatului curent tinand cont si deactivitatea financiara.

a) Pragul de rentabilitate in unitati fizice(la nivelul activitatiicurente)

:Q* = CF / Pvu – Cvu;Q*

– reprezinta cantitatea de produse exprimata in unitati fiziceaferenta punctului critic;

CF – cheltuielile fixe totale;

Pvu – preturile de vanzare pe unitatea de produs;

Cvu – cheltuielile variabile pe unitatea de produs;

CF = 50.000 lei + 40.000 lei + 20.000+ 15.000 ;

CF = 125.000 lei;

Cheltuielile fixe sunt cele care sunt independente de volumulproductiei ;

acestea pot fi cheltuieli fixe(amortizarea) si cheltuielirelative fixe (cheltuieli generale de administratie , dobanzi)

Cheltuieli varialbile sunt cele care depind direct de cresterea sauscaderea volumului productiei(ch. Cu mat prime , salariile personaluluiproductiv);

CV = 200.000 lei + 85.000 lei = 285.000 lei;

Cvu = CV / Q = 285.000 / 100.000 = 2.85 lei / buc;

Q* = 125.000 lei / 5 – 2.85 = 58.140 buc;

La un volum al productiei de 58.140 buc profitul este nul la nivelulactivitatii curente.

b) Pragul de rentabilitate in unitati valorice (la nivelulactivitatii curente)

:CAN* = CF / 1- Rv;CAN*

– cifra de afaceri neta aferenta punctului critic;

Rv mediu – rata medie a cheltuielilor variabile;

CAN* = 125.000 / 1 – (2.85/5) = 125.000 / 0.57 = 219.298 lei ;

Prin urmare la un volum al vanzarilor de 275.000 lei profitul este nul lanivelul activitatii curente.

Anunțuri

Lasă un răspuns

Completează mai jos detaliile tale sau dă clic pe un icon pentru a te autentifica:

Logo WordPress.com

Comentezi folosind contul tău WordPress.com. Dezautentificare / Schimbă )

Poză Twitter

Comentezi folosind contul tău Twitter. Dezautentificare / Schimbă )

Fotografie Facebook

Comentezi folosind contul tău Facebook. Dezautentificare / Schimbă )

Fotografie Google+

Comentezi folosind contul tău Google+. Dezautentificare / Schimbă )

Conectare la %s

D-ale copilăriei

"Toţi fugim după copilăria noastră. La 12 ani fugim după zmee. Pe urmă fugim după sufletul nostru de copil". (Francis Blanche, 1921 -1974)

Alioşa

File de jurnal

Scherben

franturi...farame...

I'm feeling free RO

Ce nu văd alţii vedem noi

Bucăți de fictiune

A topnotch WordPress.com site

luizapuia

Cuvintele potrivite sunt mereu simple..

Dor De Dragoste

Despre viaţă. Proză, poezie şi imagini

Poteci de dor

"Adevărul pur şi simplu, e rareori pur şi aproape niciodată simplu" - Oscar Wilde

Silent Musae

Nopti albe, zambete si puf de perna

Ieri Azi Maine

Parerea omului obisnuit despre ziua de ieri, care a fost, ziua de azi, pentru ca o traieste, si ziua de maine in care crede cu tarie ca va fi una deosebita.

Daniela Blog

poezie, literatura, calatorie, amuzament

Stropi de suflet

Aurora Georgescu

morningcoffee.ebloguri.ro/

Cuvinte dintr-o ceasca de cafea

Subconstientul genial

Speranta noastra spre nemurire

homemadebyelena

homemadebyelena

dear enemy

A topnotch WordPress.com site

Littlebutterfly

un fluture cu aripi colorate

OAMENI ŞI ŞOBOLANI

Ori că ninge, ori că plouă mi se rupe fix în două

AdrianHalpert.com

Jurnalist 24/7. Idei. Opinii. Dezbateri. Life

Marius Craciun Photography

Pasiunea mea,fotografia!

Q-zone

Despre ce iubește Q.

Zwischen uns sei Wahrheit!

Laborator de idei...

valeriu dg barbu

©valeriu barbu

Zamfir Turdeanu' - un turdean (aproape) ca oricare

Crâmpeie de viaţă, adunate de pe la Turda - Câmpia Turzii şi satele dimprejur

Blogul EDITURII EXCELSIOR ART

CARTEA – PRIETENUL CARE NU TRĂDEAZĂ!

Pentruvoi's Weblog

Blogul reflectiilor despre viata

daniela maria marin

Motto: Iubirea de cunoastere fara de cunoasterea iubirii este suferinta.

evisionturism

Stiri si articole din turism pentru specialisti

revelatiinesfarsite

Just another WordPress.com site

caleaspretine

Dezvoltare personala

Popas pentru suflet

Cristian Ionescu

Gabriela Savitsky

Nihil sine Deo

Adrian Mangu

blogger civic și literar

La taifas cu Radu

Cabinet de psihoterapie integrativă dr. Radu Albotă

Eu Sunt

Dumnezeul meu, eu sunt de vina, caci nu sunt vrednic de iubirea oamenilor.

nespusdemult

Infinit si alte nimicuri

Zâmbetul Soarelui

Un blog de Sorina Chirilă

Genunchiul Lumii

blogolumea. strada sforii. poezie pierdută. crochiuri. cotidiene

fotografia cuvântului rostit

fiecare fotografie are o poveste...şi o poezie!

%d blogeri au apreciat asta: